新能源两大政策持续引热议，中国光储短期需求面临挑战

界面新闻记者｜马悦然

“目前的中国光伏新增装机很难预测。各个机构对2016-2023年的光伏预测都是显著低估，2024年开始高估。2025年有很大不确定性，对此持谨慎乐观的态度，如果能和2024年持平就已经不错了。”

3月20日，在彭博新能源财经北京峰会上，隆基绿能(601012.SH)副总裁张海濛在圆桌论坛上指出。

2025开年后，《分布式光伏发电开发建设管理办法》、《关于深化新能源上网电价市场化改革促进新能源高质量发展的通知》(下称136号文)两大政策的颁布，持续影响着行业走势和需求判断。在近期各大相关论坛中，中国今年光伏新增装机需求的预测均是热议话题。

在晶澳科技(002459.SZ)光伏与储能业务群总裁祝道诚看来，今年国内需求可能会下降10-20%，但最终会和市场化交易落地后，各个省市的执行情况强相关，“总之，下降是大概率事件”。

阳光电源(300274.SZ)高级副总裁赵为表示，除了136号文外，当下中国电网建设存在着更大的限制，西北等地区弃光比较明显。即使前期积累的项目会落地，但是基于这些限制因素等，不一定会按照原定节奏进行。其也认为，今年中国光伏市场将同比持平甚至略微下降。

今年2月，中国光伏行业协会预测，2025年中国光伏新增装机将达到215-255 GW，同比下滑8.13%-22.54%。

与此同时，彭博新能源财经仍对中国市场维持了同比增长的积极判断。

彭博新能源财经中国能源转型分析师赵天依在会上指出，今年中国市场需求增速将放缓至9%，达到302 GW，对应的直流侧需求为368 GW左右。

据其分析，中国年初以来发布的两大政策出台后，预计集中式增量为177 GW，同比增长11%。136号文的出台将成为集中式储备项目的催化剂。

彭博新能源财经的数据库显示，2022-2024年中，中国集中式光伏开工项目还有280 GW未并网，这一非常可观的储备项目容量将支撑着今年的装机。

赵天依指出，从地域角度看，136号文将更有可能刺激新能源市场化还不高的地区。

“因为136号文，上半年工商业市场需求暴涨，导致组件的现货价格水涨船高。”赵天依称，与集中式不同的是，工商业市场的项目单体规模较小，接入电压等级较低，建设周期更短，且组件价格变化的敏感度更低。因此，在这波抢装潮中，它们比集中式更具优势。

工商业是分布式光伏的重要组成部分‌，另一部分为户用光伏。

“从整体上看，推动工商业光伏项目入市的举动，实际上是将工商业光伏回归到两个本质：商业性本质和就地消纳属性。”赵天依称，未来如何锁定资质信誉良好且用电需求稳定的优质负荷，以及寻找电价水平较高的地区，将成为投资新的工商业光伏项目的重中之重。

上述两大新政促使光伏市场在上半年出现“抢装潮”，导致组件价格已持续上涨一月有余。

张海濛对此表示，目前企业希望产品价格越平稳越好。当前价格上涨并不是正常的事件，未来价格的浮动很难预测。对于企业来说，只能控制好自身变量，即管理好生产计划、与客户的交付沟通以及原材料和产品库存水平，尽量减少干扰对企业的冲击。

祝道诚表示，行业产能出清已在逐渐进行中。在这个过程中，所有制造型企业都不愿意失血，想要继续在最后阶段争夺市场份额。头部企业和上游应该保持同样的共识，理性对待市场变化。

张海濛对当前的市场出清情况没有这么乐观，不过他认为，行业“烧现金”的阶段快要结束了，因此大家不会非理性地报价过低，但供需关系的平衡还需要一些时间。

彭博新能源财经光伏分析师谭佑儒对竞争现状的看法，同样较为保守。

“从2024年以及2025年上半年的价格情况走势看，企业通过减产延长了内卷竞争周期，并没有看到太多产能在这个期间实现出清。”谭佑儒称，光伏企业正面临严重的同质化竞争，在出清通道比预期更不通畅的情况下，比如没有看到大规模兼并购以及企业在产能和业务方面的出清，只能预计整个光伏的底部周期将更长。光伏厂商面临供应链上的价格挑战，可能还需要更长时间。

今年也是“十四五”规划收官之年。截至2024年年底，中国仍有10个省份和地区未达到“十四五”装机目标。

“从‘十四五’最后一年的时间节点看，各省份的目标非常明确，要全面、大力加快新能源部署节奏，符合中国制定的适度超前建设新能源供给侧的规划方针。”赵天依表示，“十五五”从光伏项目开发角度来看，应该更多地从政策驱动装机向市场化价格信号引导方式转变。

除中国市场外，放眼全球，光伏需求增长也在经历逐渐降温的过程。

彭博新能源财经会上指出，这一方面因传统主力市场面临越来越多的开发瓶颈限制，随着新能源渗透率的提高，导致收益率预期下降，光伏项目的投资吸引力下降。另一方面，诸多出现的新兴市场总体增量有限，无法填充传统市场萎缩带来的缺口。

该机构预测，2025年全球光伏新增装机容量约为700 GW，同比增长17%。

在上述圆桌论坛上，张海濛表达了对印度尼西亚市场的发展期待，寄希望于此成为新型能源出口基地。阳光电源和晶澳科技的两位高管则均提及中东。

赵为称，中东正在极力摆脱对石油的依赖，其本身具有非常好的可再能源优势，尤其是光伏。这部分市场前段时间的发展相对较慢，当地需要取得从商业角度的平衡。从去年开始，光伏成本的下降使其具备非常强的盈利能力。

“对于阳光电源来说，中东将是重点开拓的市场，除光伏外，储能和氢能潜力也巨大。”赵为表示，在去年取得中东7.8 GWh的储能大单后，诸多订单还在沟通中。

祝道诚透露，晶澳科技也在中东取得了几个大项目，未来也会重点关注这部分市场。他还提及，可以多关注非洲的未来发展空间。

热议的136号文，也将对储能行业造成深远影响。

赵为表示，未来市场将看到更多虚拟电厂的价值。136号文为储能灵活运用打开了更大空间。光伏、储能和负荷可以通过互联网手段灵活控制，可以真正参与电网调控，成为电网的一部分。其次是对构网的支持，储能在电网支撑方面具有独特价值，通过储能建立整个电网的稳定性和可靠性。

彭博新能源财经储能分析师邹湘宁预计，今年储能新增装机可能也将略有下降。这主要因各个省份的装机目标已经提前在2024年年底实现或接近实现，在一定程度上挤压了2025年的装机量。另外在缺乏经济性的情况下，各个省份超出目标的部分相对有限。